新浪财经讯 银华科技创新混合(100867)即将发行,认购期2020-01-13至2020-01-21。该基金采用自上而下与自上而下结合策略;基金经理管理三只产品, 有一只输基准;目前,市场已有20只科创板基金, 下周三只科创板相关基金同时开始发行。
策略:自上而下与自上而下结合
该基金股票资产占基金资产的比例为60%–95%,其中,股票投资需符合科技创新产业及子行业的定位要求,且投资于科创主题的证券资产占非现金基金资产的比例不低于80%;业绩比较基准:中国战略新兴产业成份指数收益率*70%+中债综合财富指数收益率*30%。
大类资产配置策略方面,该基金采取“自上而下”的方式进行大类资产配置,根据对经济基本面、宏观政策、市场情绪、行业周期等因素进行定量与定性相结合的分析研究,对相关资产类别的预期收益进行动态跟踪,决定大类资产配置比例。
股票投资策略方面,该基金所界定的科技创新企业主要是指坚持面向世界科技前沿、面向经济主战场、面向国家重大需求,主要服务于符合国家战略、突破关键核心技术、市场认可度高的科技创新企业。重点关注属于新一代信息技术、高端装备、新材料、新能源、节能环保以及生物医药等高新技术产业和战略性新兴产业的科技创新企业。
该基金将采用“自上而下”选择细分行业及“自下而上”的方式挑选公司。在选择细分行业时,遵循国家政治经济政策精神,选择选择长期增长前景较好、市场空间足够大、契合战略性新兴产业定位的行业。
在这些细分行业中,我们从定性和定量两个角度对公司进行研究,其中,从定性的角度分析公司的管理层经营能力、治理结构、经营机制、销售模式等方面是否符合要求;从定量的角度分析公司的成长性、财务状况和估值水平等指标是否达到标准;此外,重点考量公司是否具备核心竞争力、自主知识产权、是否拥有成熟研发体系和商业模式。
基金经理:管理三只产品 有一只输基准
拟任基金经理唐能先生:硕士学位,2009年9月加盟银华基金,曾任行业研究员、基金经理助理职务。
自2015年5月25日起担任银华和谐主题灵活配置混合型证券投资基金基金经理,如下表:
自2018年12月27日起兼任银华瑞泰灵活配置混合型证券投资基金基金经理,如下表:
自2019年7月5日起兼任银华科创主题3年封闭运作灵活配置混合型证券投资基金基金经理,如下表:
市场已有20只科创板基金 下周三只科创板相关基金同时开始发行
科创板相关基金被分为两大类——科创板基金和科创主题基金。
一般认为,“科创板基金”应该是名称中含有“科创板”三字,且规定必须持有80%以上的科创板股票。
另一类是科创主题基金,没有80%的科创板股票投资限制,可以买科创板也可以不买,而除投资科创板公司外,还可以投资A股其他科技创新类股票。
科创主题基金进一步细分为开放式和封闭式。但两者的区别不单是运作方式是开放还是封闭那么简单,最重要的是能否参与战略配售。
已经成立的科创板相关基金如下:
Wind数据显示,下周共有3只科创主题基金发行,如下表。
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