投顾第11课丨同类投顾组合策略，在各渠道有什么不同，如何选择？

市场赚钱效应升温，风格却不断切换，抓住低吸潜伏的好时机！立即开户，踏准节奏，不错过下一波大行情

10月中旬，我们的第一堂投顾课程上线，经历了两个月后，我们的课程已经接近尾声。

过去的10堂课程中，我们讲解了基金投顾的作用，不同机构的投顾业务的区别，基金投顾的一系列体系化流程，以及中欧财富投顾包含的策略风格，实操体验等内容。

上完这些课程，大家对于基金投顾是什么，如何选择合适的投顾组合，应该已经有了一定了解。

不过，经历了这一年多的发展，很多同类的基金投顾策略都是在不同渠道平台上线的，各渠道上线的投顾组合有什么区别，投资者又应该如何选择？在投顾系列课程的最后这节课，我们会为大家解答。

目前市场上的两种合作方式

目前主要有两种合作模式，一种是获准开展投顾试点业务资格的机构之间的合作；另一种是获准开展投顾业务试点资格的机构与销售机构之间的合作。

拿中欧财富投顾来说，目前上线了腾讯理财通、天天基金、陆基金、交通银行等渠道。

和腾讯理财通的合作，属于获准开展投顾试点业务资格的机构之间的合作。中欧财富的投顾团队进行基金的筛选，做出配置和调仓策略，然后由腾讯理财通的团队执行，进行调仓，共同为客户提供投顾服务等。

而与天天基金、陆基金和交通银行等机构的合作则属于第二种，策略提供是中欧财富投顾团队进行，调仓、陪伴服务等也由中欧财富投顾团队提供。

不同机构之间广泛开展合作，对于基金投顾业务的发展，客户体验的提升大有裨益。

基金公司投研能力强大，有多年的实际投资运作经验，产品的绝对收益能力突出；券商研究经验非常丰富，团队依托卖方研究资源，资产配置能力强大；银行则是凭借多年零售业务积累了庞大的客户资源，服务的针对性强；三方代销机构依托互联网渠道，客户触及面广，可以吸引更多的年轻用户，同时很早就开始试水类投顾业务，有了一定积累。

各家机构发挥自己的长处，强强联合，发挥各自在投研能力、科技研发实力及渠道资源等多方面的优势，让更多人参与进来。

一方面，客户可以在自己习惯的渠道购买，选择更多；另一方面，为更加智能化的投顾服务提供更多的数据积累，加速投顾业务的发展。

大家结合各自在投研能力、科技研发实力及渠道资源等多方面的优势，更上一层楼，为投资者带来更好的体验。

同类投顾策略上线不同渠道，

有什么区别？

当前市场上两种关于基金投顾业务的合作情况介绍完了，接下来，我们再来说说同类策略在各家渠道的具体区别。

起购门槛和交易费用

这里以中欧财富投顾的“超级股票全明星”策略为例，整理了一张表，大家可以看一下：

注：根据公开信息整理，截至2020/12/23

◄左右滑动查看完整图片►

门槛方面，只有腾讯理财通的投顾组合是500元起投。另外三家渠道都是1000元起。

费用方面，投顾组合内成分基金的管理费、托管费等固定费用都是按照基金合同的规则收取的，同类投顾策略目前在各渠道上线的投顾服务费率也是一致的，所以，区别主要在基金投顾组合交易费用。

首先，投顾组合内成分基金的申购费和赎回费。

中欧钱滚滚APP上线的投顾组合，中欧旗下的成分基金产品是不收成分基金的申购费的，投顾策略内的成分基金管理人是其他基金公司的，由于其基金管理人有最低申购费率折扣限制，仍按其规则收取。腾讯理财通、天天基金、陆金所和交行等平台的投顾组合内成分基金申购费的收取有各自的规定，具体以渠道方为准。

组合卖出时的赎回费这部分都是相同的，根据成分基金的基金合同规定收取。大家注意持有时间不要太短，不然费率会较高，这是部分基金的赎回费率，大家可以对照看下。

数据来源：腾讯理财通、截至2020/12/23

然后，说说投顾组合调仓时的申赎费用。

调仓时，中欧钱滚滚APP渠道同样是组合内成分基金是中欧旗下的产品的，不收调仓时的申购费，调仓时的赎回费不收（计入基金资产的部分除外）；组合内配置其他基金公司的成分基金，按照其最低申购费率折扣收取，赎回费按照实际情况收取，此外中欧财富投顾会主动避开持有7天内的调仓情况，尽可能减少调仓手续费。

调仓时，腾讯理财通、天天基金、陆金所和交行等平台的申购费和赎回费的收取方式，具体也是以渠道方为准。

大家在不同平台购买的时候，具体成分基金的交易费用可以咨询客服同学。

投顾服务方面

交行等渠道的投顾服务，和中欧钱滚滚app中所提供的基本一致：

注：截图自交通银行APP，截至2020/12/23

腾讯理财通的投顾服务，是由腾讯理财通的团队提供，差别主要体现在三点。

第一，腾讯理财通团队会提供策略解读，操作建议等。整体差异不大，大家把一个渠道提供的解读看明白即可，当然，如果大家时间宽裕，也可以多学习一点。

注：截图自腾讯理财通，截至2020/12/23

投资者有不懂的问题，也可以在“常见问题”栏目中寻找答案。

注：截图自腾讯理财通，截至2020/12/23

第二，除了中欧财富投顾团队给出的调仓建议，腾讯理财通团队会根据投资者个人账户实际配置与策略目标，给出调仓建议，这个是由你自己确认是否要执行操作的。

注：截图自腾讯理财通，截至2020/12/23

最后，在咨询服务方面，天天基金、陆基金和交行等渠道的策略建议，主要是由中欧财富投顾团队提供；而腾讯理财通的团队，是结合中欧财富的方案，自行提供。

其他的差异

不同渠道，调仓确认可能存在先后，调仓记录时间可能也会有差异。产品收益和接收到调仓信息的时间，会有所差异。

这个主要是系统原因导致的，长期来说，影响不会很大，大家不用太在意。

另外，投顾账户收益更新速度也会有差别，有的前一天的收益很快可以看到，有的可能要晚一天。

好了，我们的中欧投顾系列课程就到这里了，对于基金投顾的价值，中欧财富投顾的策略组合的选择，不同渠道的投顾服务的选择等，大家是不是都已经心中有数了？来留言谈谈你的感受吧！

中欧财富本着勤勉尽责、诚实守信的原则开展基金投顾业务，但并不保证各投顾组合一定盈利，也不保证最低收益。投资者参与基金投顾业务，存在本金亏损的风险。基金投资组合策略的风险特征与单只基金产品的风险特征存在差异。基金投顾业务项下各投资组合策略的业绩仅代表过往业绩，不预示其未来的业绩表现，为其他投资者创造的收益也不构成业务表现的保证。